融資總監崗位職責
以下是針對利用民間資本為創新藥企業科創板募資的融資總監崗位職責設計,結合資本市場規則與行業特性,突出戰略規劃與資本運作能力:
一、科創板上市戰略規劃
1、上市路徑設計
A、 制定分階段融資方案:結合科創板上市標準(如市值+收入+研發投入),設計Pre-IPO輪民間資本引入計劃(占比≤30%),確保研發投入占比連續3年≥15%。
B、 評估股權結構:優化民間資本與機構投資者比例,避免控制權過度稀釋(創始人團隊持股建議≥30%)。
2、研發管線價值包裝
A 、管線估值建模:運用DCF、RNAV等模型量化在研項目價值(如III期臨床項目按成功率60%估值),制作科創板招股書核心技術部分。
B、分拆融資策略:對高價值管線(如CAR-T療法)設計獨立融資單元,吸引專項民間投資基金。
二、民間資本募集執行
1、結構化融資工具創新
A、知識產權質押融資:將專利組合(如已授權的10項發明專利)打包質押,獲取年化利率≤7%的過橋貸款。
B、研發里程碑對賭:與民間資本約定分期注資(如臨床III期入組完成支付50%),降低企業現金流壓力。
2、投資者圈層管理
A、定向路演:針對高凈值個人(金融資產≥3000萬元)及家族辦公室,舉辦管線技術閉門會(如展示ADC藥物分子結構)。
B、投資者教育:定期發布《研發白皮書》,解讀臨床試驗數據(如ORR、PFS指標),增強民間資本信心。
三、合規與風險管控
1、科創板規則適配
A、研發費用披露:確保民間融資中研發支出單獨列示(占比≥60%),符合《科創板上市規則》第5.1.1條。
B、股權穩定性承諾:要求民間資本簽署36個月鎖定期協議,避免上市后集中減持影響股價。
2、輿情與法律風險
A、媒體溝通:通過官方渠道披露融資進展(如C輪融資10億元),避免民間資本過度炒作管線預期。
B、對賭條款審查:聯合法務部評估對賭協議合規性(如不得約定業績對賭),防止觸發《九民紀要》相關限制。
四、資本運作與市值管理
1、上市后融資策略
A、再融資工具運用:上市后通過向特定對象發行(如民間資本可認購可轉債),補充研發資金(計劃3年內募資50億元)。
B、并購基金聯動:設立10億元產業并購基金,引導民間資本參與產業鏈整合(如收購CDMO企業)。
2、市值維護計劃
A、信息披露節奏:配合民間資本方,在關鍵節點(如NDA申報)釋放利好,穩定股價。
B、股東增持機制:當股價低于發行價80%時,啟動民間資本股東增持計劃(擬增持1%-3%股份)。
五、跨部門協同與資源整合
1、與研發部門協同
A、管線進度對接:建立研發里程碑預警機制(如臨床III期延遲超6個月時調整融資計劃)。
B、成本控制建議:對高成本項目(如基因治療)提供融資替代方案(如申請國家重大專項配套資金)。
2、與監管機構溝通
A、政策適配:爭取“科創屬性”認定加分項(如研發人員占比≥20%),提升民間資本投資信心。
B、綠色通道申請:協調藥監部門加快管線審批,為Pre-IPO融資創造有利條件。
六、數字化與工具應用
1、融資管理系統
A、部署AI融資決策平臺:實時模擬不同融資方案對財務指標的影響(如資產負債率、研發投入資本化率)。
B、區塊鏈存證:對民間融資合同及資金流向進行區塊鏈存證,滿足科創板審計穿透式核查要求。
2、數據可視化
制作動態融資看板:展示各輪次民間資本到位率、資金使用進度(如臨床III期支出占比)、投資者地域分布(如長三角地區占比60%)。
任職要求:
1、 大學本科及以上學歷,金融、財務、經濟等相關專業本科及以上學歷,;
2、 有5年以上的IR經驗,5年以上上市公司經驗,了解各類金融產品、私募股權基金、上市并購、資本市場等方面的財稅要求、法律及監管政策;
3、 為人正直、責任心強、作風嚴謹、獨立性強。
職位福利:股票期權、交通補助、餐補、通訊補助、節日福利、周末雙休、帶薪年假、五險一金
典型案例參考
百濟神州:通過“Pre-IPO民間資本+ADS+H股+科創板”多輪融資,支撐全球化研發,2023年研發投入達95億元。
信達生物:運用“民間資本跟投+基石投資者”模式,確??苿摪迥假Y32億元全額用于PD-1等管線研發。